Как правильно считать чистые активы
Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Как правильно считать чистые активы». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
У компаний есть активы: это недвижимость, деньги, земля, инструменты, мебель. Еще есть пассивы – это задолженности организации: займы, взыскания, краткосрочные и долгосрочные обязательства за исключением доходов будущих периодов.
Как рассчитать чистые активы
Формула для расчета показателя:
ЧА = (ВАО + ОАО – ЗУ – ЗВА) – (ДО + КО – ДБП)
Обозначения в формуле:
- ВАО – внеоборотные активы;
- ОАО – оборотные активы;
- ЗУ – задолженность по взносам в УК;
- ЗВА – долг при выкупе собственных акций;
- ДО – долгосрочные обязательства;
- КО – краткосрочные обязательства;
- ДБП – доходы будущих периодов в виде госпомощи и вариантов безвозмездной покупки собственности.
Как увеличить чистые активы предприятия
Увеличение активов происходит несколькими способами:
- Через ежегодную переоценку средств.
- Приостановить выплату дивидендов.
- Вклад учредителей в имущество без изменения уставного капитала (добавочный капитал).
- При списании безнадежных кредитов.
Иногда пути экономии в бизнесе неочевидны – задумайтесь, возможно вы сможете выйти в плюс с помощью автоматизации процессов. Коллтрекинг Calltouch позволяет экономить время и оптимизировать рекламный бюджет – сервис записывает звонки в компанию, автоматически ставит теги и определяет источник звонка.
Как правило, для проведения оценки стоимости активов предприятия привлекаются сторонние эксперты. Разумеется, можно попробовать провести все расчеты и самостоятельно, однако без должного опыта результат оценки вряд ли окажется близким к реальности. Для сбора и анализа всей необходимой информации необходимы специальные знания и опыт.
Весь процесс оценки делится на четыре этапа:
- Предварительный. На этом этапе происходит предварительное изучение отрасли предприятия, ситуации в этом сегменте рынка.
- Начальный. Выезд на объект и получение всей необходимой документации, а также изучение открытых источников.
- Аналитический. Исследование рынка, анализ деятельности компании и прогноз дальнейшего развития с учетом внешних и внутренних факторов, способных на него повлиять.
- Финальный. Проведение всех видов расчетов (стоимость движимого и недвижимого имущества, нематериальные активы, экономические показатели, баланс, рентабельность и др.).
Анализ показателей чистых активов
После проведения всех расчетов чистые активы имеют положительный или отрицательный показатель. В норме показатель должен быть положительным, отрицательный же результат значит, что предприятие убыточно и в ближайшем будущем может потерять платежеспособность. Исключение – только созданное предприятие, в котором инвестиции еще не успели себя окупить по понятным причинам.
Ярким показателем эффективности деятельности предприятия является график изменений показателей чистых активов.
О качестве деятельности организации можно судить через сравнение размеров чистых активов и уставного капитала. Если стоимость чистых активов больше – компания работает удовлетворительно. Если стоимость чистых активов ниже уставного капитала, то последний необходимо уменьшить. Если уставной капитал уже имеет минимальный размер, то поднимается вопрос о роспуске организации.
Величина чистых активов наряду с общей стоимостью всех активов являются одной из главных характеристик, помогающих оценить состояние предприятия и его стоимость на рынке. Чем выше показатели чистых активов, тем более привлекательно предприятие для инвесторов и кредиторов. Поэтому важно ответственно подходить к процедуре оценки активов или доверить ее специалистам-оценщикам.
Преимущества:
1) метод основан на достоверной информации о недвижимости, принадлежащей предприятию, что исключает абстракцию, присущую другим методам оценки.
2) В условиях появления рынка недвижимости этот метод обладает наиболее полной информационной базой, а также использует традиционные методы оценки российской экономики.
Недостатки:
1) Метод чистых активов не учитывает эффективность и перспективы развития компании.
2) Метод не учитывает рыночную ситуацию соотношения спроса и предложения для аналогичных предприятий.
Чистые активы необходимо рассчитывать для фиксирования текущего финансового состояния предприятия. Изучая их величину, собственники делают выводы об эффективности и продуктивности функционирования бизнеса и принимают решение о дальнейшем вложении или выводе своих денежных средств. Чистые активы в балансе, строка 3600, демонстрируют собственникам, насколько рентабельными являются их денежные вложения и собственный капитал учреждения.
Чистые активы крайне необходимы для проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности. Они также учитываются при выплате дивидендов. Они должны быть положительными, а их показатель — превышать размер уставного капитала. Когда их величина растет, руководство может сделать вывод и о росте прибыли организации. Отрицательные чистые активы могут наблюдаться в первый год деятельности предприятия — самый сложный период для функционирования, когда активы могут уменьшаться и быть существенно ниже вложенного УК. В том случае, когда предприятие функционирует длительный период времени, а показатель чистых активов отрицательный, это говорит о том, что организация работает неэффективно, и вложения не приносят прибыли.
Увеличение чистых активов связано либо с изменением их величины (пример — переоценка ОС), либо с изменением величины обязательств. Также их увеличение производится за счет дополнительных вложений учредителей, когда применяется добавочный капитал.
Стоимость чистых активов
Стоимость чистых активов составляет разность между активами и пассивами компании. С помощью формулы стоимости чистых активов можно легко оценить величину реального имущества организации.
Если анализировать данный показатель в динамике, то появляется возможность оценки финансового состояния компании и ееплатежеспособности. Величину чистых активов используют регламентированные нормативные документы и законодательные акты с целью диагностики риска банкротства компаний. Если темп роста чистых активов будет падать, то это приведет к следующим событиям:
- Уменьшение финансовой устойчивости,
- Снижение инвестиционной привлекательности.
Что означает отрицательная величина чистых активов?
Если чистые активы компании являются отрицательной величиной, то значит размер долгов компании превышает стоимость всего имущества компании.
Недостаточность имущества — термин, который иногда применяется к компании при отрицательном размере чистых активов.
«Если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше его уставного капитала, общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала до размера, не превышающего стоимости его чистых активов, и зарегистрировать такое уменьшение в установленном порядке. Если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше минимального размера уставного капитала, установленного настоящим Федеральным законом на дату государственной регистрации общества, общество подлежит ликвидации».
ст.20 Закона об ООО
Похожее говорится и в законе об акционерных обществах:
«Если стоимость чистых активов общества останется меньше его уставного капитала по окончании финансового года, следующего за вторым финансовым годом или каждым последующим финансовым годом, по окончании которых стоимость чистых активов общества оказалась меньше его уставного капитала, в том числе в случае, предусмотренном пунктом 7 настоящей статьи, общество не позднее чем через шесть месяцев после окончания соответствующего финансового года обязано принять одно из следующих решений:
- об уменьшении уставного капитала общества до величины, не превышающей стоимости его чистых активов;
- о ликвидации общества»
Что такое чистые активы и зачем их считать
Чистые активы предприятия (Net Assets) — это разница между величиной активов и обязательств.
ЧК сравнивают с уставным капиталом (первоначальными вложениями предпринимателей) для оценки эффективности управления бизнесом. Если чистые активы меньше уставного капитала, то при погашении всех обязательств у предприятия останется меньше денег, чем собственники изначально вложили в его развитие.
Подобные ситуации свидетельствуют о неэффективном управлении и убыточной деятельности. Отрицательные чистые активы — опасная ситуация, в которой бизнесу недостаточно денег для покрытия всех обязательств. В случае закрытия и продажи всех активов собственники останутся должны кредиторам. При этом потраченное время, силы и нервы на развитие организации никто не вернет.
Что делать в подобной ситуации? Изменить модель управления или закрыться, чтобы направить ресурсы на развитие перспективных направлений.
Когда ЧА
- увеличить чистые активы доступными способами, например, за счет финансовой помощи учредителей;
- уменьшить уставный капитал до размера чистых активов (если их величина превышает 10 000 рублей — минимальный уставный капитал);
- закрыть бизнес.
Завершив арифметические расчеты, переходим к анализу полученного результата. При положительной сумме чистых активов в балансе можно сделать вывод о прибыльности и высокой платежеспособности компании. И, соответственно, чем выше показатель, тем рентабельнее предприятие.
Отрицательные чистые активы — это показатель низкой платежеспособности предприятия. Иными словами, компания с отрицательным показателем ЧА, вероятнее всего, скоро обанкротится, попросту фирме будет нечем расплатиться с долгами. Однако в такой ситуации необходимо учитывать исключительные обстоятельства. Например, компания только образовалась и еще не покрыла своих затрат, либо предприятие получило большой кредит на расширение.
Увеличение чистых активов можно осуществить за счет увеличения уставного, резервного или добавочного капиталов либо сокращением долгов учредителя перед предприятием.
Как рассчитать стоимость чистых активов по балансу организации
Понятие чистых активов регулирует Гражданский кодекс РФ, определяя их как критерий ликвидности для организации, независимо от ее организационно-правовой формы. Чистые активы — это в балансе отраженная разница между стоимостью всех видов имущества учреждения (основные и денежные средства, земельная собственность и т. д.) и величиной установленных обязательств (кредиторская задолженность организации). Другими словами, это собственные капитальные средства любого предприятия, иначе говоря, то капитальное имущество, которое останется в распоряжении учреждения после погашения всех образовавшихся задолженностей перед кредиторами и реализации имущественных объектов.
Расчет стоимости чистых активов по балансу необходимо производить ежегодно в период подготовки и составления годовой бухгалтерской отчетности. Рассчитанная величина чистых активов демонстрирует реальное финансовое положение предприятия на актуальную дату. Размер чистых активов в балансе — строка 3600 в разделе 3 «Отчета об изменении капитала».
Что нужно сделать, чтобы повысить стоимость чистых активов?
Есть 2 наиболее распространенных способа быстро нарастить чистые активы:
1. Провести переоценку активов, речь идет об основных средствах общества и его нематериальных активах.
Лучше провести процедуру с привлечением независимых оценщиков и оформить результаты по итогам текущего года, в котором вы хотите повысить стоимость чистых активов компании. Как только активы возрастут, в пассиве повысится величина добавочного капитала на аналогичную сумму. Значит, результат итогов раздела III будет иным, что и требуется при расчете чистых активов.
Обратите внимание, первая переоценка активов влечет за собой обязанность выполнять ее на регулярной основе. Такое правило закреплено положением ПБУ 6/01 в п. 15. При нарушении данной нормы организация попадает под санкции. Но периодичность переоценки выбирает непосредственно сама организация.
Необходимо помнить, что переоценка основных средств производится по группам. Нельзя переоценить только 1 самый дорогой или наоборот, самый дешевый объект из всей массы.
2. Собственникам фирмы, участникам общества увеличить активы путем внесения денежных средств на расчетный счет или передачей на баланс имущества. Поступившие от участников деньги и активы бухгалтер отразит в корреспонденции со счетом «Прочие доходы», что в результате повысит нераспределенную прибыль компании, а значит, и ее чистые активы.
Здесь важно определиться с целью внесения, чтобы операция не рассматривалась как подозрительная. Для этого составляется соответствующее решение или соглашение, в котором должно быть закреплено, что внесение активов должно послужить росту чистых активов общества до достижения ими величины, предусмотренной нормами действующего Законодательства.
Получается, пренебрегать тем фактом, что чистые активы общества приняли отрицательное значение, нельзя. Нужно предпринять меры к их изменению. Для этого у фирмы есть два года. В противном случае компания подлежит ликвидации.
Формула расчета чистых активов
Ключевой порядок, как рассчитать стоимость чистых активов по балансу, определен Министерством финансов РФ и представлен в отдельном приказе № 84н от 28.08.2014. Отметим, что ранее действовал иной порядок, но в настоящее время он не используется.
Данная формула чистых активов по балансу применима к следующему кругу экономических субъектов:
- публичные либо непубличные акционерные общества;
- государственные либо муниципальные унитарные предприятия;
- общества с ограниченной ответственностью;
- производственные кооперативы или жилищные кооперативы;
- хозяйственные партнерства.
Чистые активы формула:
- АО — сумма внеоборотных и оборотных средств экономического субъекта на отчетную дату;
- ДУ — долг учредителя, образовавшийся перед предприятием по формированию уставного капитала;
- ЗА — задолженность по собственным акциям, образовавшаяся при выпуске;
- ОБ — сумма обязательств компании краткосрочных и долгосрочных;
- ДБП — доходы будущих периодов в виде государственной финподдержки или безвозмездной передачи имущественных ценностей.
Как посчитать чистые активы по строкам баланса?
Завершив арифметические расчеты, переходим к анализу полученного результата. При положительной сумме чистых активов в балансе можно сделать вывод о прибыльности и высокой платежеспособности компании. И, соответственно, чем выше показатель, тем рентабельнее предприятие.
Отрицательные чистые активы — это показатель низкой платежеспособности предприятия. Иными словами, компания с отрицательным показателем ЧА, вероятнее всего, скоро обанкротится, попросту фирме будет нечем расплатиться с долгами. Однако в такой ситуации необходимо учитывать исключительные обстоятельства. Например, компания только образовалась и еще не покрыла своих затрат, либо предприятие получило большой кредит на расширение.
Увеличение чистых активов можно осуществить за счет увеличения уставного, резервного или добавочного капиталов либо сокращением долгов учредителя перед предприятием.